Reporting on Sustainable Investments : Understanding and automating the reporting requirements under the EU Sustainable Finance Disclosure and Taxonomy Regulations in DNB Asset Management AS
Skrifvars, Evelina (2022)
Skrifvars, Evelina
2022
Julkaisun pysyvä osoite on
https://urn.fi/URN:NBN:fi-fe2022060744045
https://urn.fi/URN:NBN:fi-fe2022060744045
Tiivistelmä
This thesis aims to map the reporting requirements under the SFDR and Taxonomy regulations that went into force starting 10.3.2021. A thorough analysis of the different reporting requirements that arose from the classification under the SFDR and Taxonomy regulations was conducted. Two reports were designed, one to fulfil the pre-contractual reporting requirements and one to fulfil the periodic reporting requirements. An extensive study of different data sets needed for reporting and how to best implement them in the existing system was also conducted.
The goal of the study was to get an understanding of the reporting requirements under the SFDR and Taxonomy regulations and to map the required data sets. Once the data sets were structured, the work on designing reports that are regulatory compliant and in line with the sustainability strategy of DNB Group was started. Extensive work on analysing the best database design and how to calculate the sustainability related metrics was conducted. Much of the previously done work was undocumented, all ESG-related metrics were therefore thoroughly documented in a methodology document.
The implementation of the sustainability-related data sets is still underway. This study presents a plan for further implementation of taxonomy alignment, principal adverse impacts, exclusions, voting and dialogue data. During the implementation of data sets needed for reporting under the SFDR level 1, it was concluded that the calculation methodology needs to be thoroughly documented for all sustainability-related metrics. Denna avhandling strävar efter att kartlägga rapporteringskraven under SFDR och Taxonomiförordningarna som trädde i kraft med start 10.3.2021. En grundlig analys av de olika rapporteringskraven som uppstod till följd av klassificering under SFDR och Taxonomi förordningarna utfördes. Två rapporter designades, en som uppfyller pre-kontraktuella rapporteringskrav och en som uppfyller rapporteringskraven för periodisk rapportering. En omfattande studie av de olika dataset som krävs för rapportering och hur dataseten bäst kan implementeras i det existerande systemet utfördes också.
Målet med studien var att få en förståelse för rapporteringskraven under SFDR och Taxonomiförordningarna och att kartlägga de dataset som krävs. När dataseten var strukturerade, påbörjades arbetet med att designa rapporter som är i linje med både regulatoriska krav och DNBs strategi för hållbarhet. Ett omfattande jobb med att analysera den bästa databasdesignen samt fastställa en beräkningsmetodologi för de olika hållbarhets metrikerna gjordes under våren 2022. Mycket av det jobb som tidigare hade gjorts kring hållbarhetsrapportering var odokumenterat, alla ESG-relaterade metriker dokumenterades därför grundligt och tydligt i ett metodologi dokument.
Implementationen av hållbarhetsrelaterade dataset pågår ännu. I denna studie presenteras en plan för ytterligare implementation av data för taxonomigodkända aktiviteter, Principal Adverese Impact indikatorer, exklusioner, röstning och dialoger. Under implementeringen av dataseten som krävdes för rapportering under SFDR nivå 1, konkluderades det att beräkningsmetodologin behöver vara tydligt dokumenterad för alla hållbarhetsrelaterade metriker.
The goal of the study was to get an understanding of the reporting requirements under the SFDR and Taxonomy regulations and to map the required data sets. Once the data sets were structured, the work on designing reports that are regulatory compliant and in line with the sustainability strategy of DNB Group was started. Extensive work on analysing the best database design and how to calculate the sustainability related metrics was conducted. Much of the previously done work was undocumented, all ESG-related metrics were therefore thoroughly documented in a methodology document.
The implementation of the sustainability-related data sets is still underway. This study presents a plan for further implementation of taxonomy alignment, principal adverse impacts, exclusions, voting and dialogue data. During the implementation of data sets needed for reporting under the SFDR level 1, it was concluded that the calculation methodology needs to be thoroughly documented for all sustainability-related metrics.
Målet med studien var att få en förståelse för rapporteringskraven under SFDR och Taxonomiförordningarna och att kartlägga de dataset som krävs. När dataseten var strukturerade, påbörjades arbetet med att designa rapporter som är i linje med både regulatoriska krav och DNBs strategi för hållbarhet. Ett omfattande jobb med att analysera den bästa databasdesignen samt fastställa en beräkningsmetodologi för de olika hållbarhets metrikerna gjordes under våren 2022. Mycket av det jobb som tidigare hade gjorts kring hållbarhetsrapportering var odokumenterat, alla ESG-relaterade metriker dokumenterades därför grundligt och tydligt i ett metodologi dokument.
Implementationen av hållbarhetsrelaterade dataset pågår ännu. I denna studie presenteras en plan för ytterligare implementation av data för taxonomigodkända aktiviteter, Principal Adverese Impact indikatorer, exklusioner, röstning och dialoger. Under implementeringen av dataseten som krävdes för rapportering under SFDR nivå 1, konkluderades det att beräkningsmetodologin behöver vara tydligt dokumenterad för alla hållbarhetsrelaterade metriker.